Mare Group, c’è l’accordo per acquisire il 51% di Proser. I dettagli dell’operazione e la data del closing

Mare Group, trovato l’accordo per acquisire il 51% di Proser

Mare Group ha sottoscritto un accordo vincolante per acquisire il 51% di Proser, società con sede a Roma attiva dal 1996 nella progettazione, produzione e manutenzione di apparati elettronici ed elettromeccanici per i settori Aerospace & Defence. L’operazione prevede un corrispettivo di circa 1,6 milioni di euro, interamente in denaro al closing, atteso entro il 31 dicembre 2026 e subordinato, tra l’altro, all’esito positivo della procedura Golden Power.

L’accordo attribuisce inoltre a Mare Group un’opzione di acquisto sul restante 49% del capitale e al socio venditore Cosmoline un’opzione di vendita, esercitabili a partire dal primo maggio 2030 per sei mesi. Il prezzo sara’ determinato sulla base di cinque volte la media dell’Ebitda adjusted degli esercizi successivi al closing, con un minimo di circa 1,4 milioni di euro. Proser ha registrato nel 2025 ricavi per 4,1 milioni e un Ebitda di 0,6 milioni.

Per il 2026 sono attesi ricavi per circa 5 milioni e un Ebitda di circa 0,7 milioni. L’enterprise value dell’operazione è pari a circa 2,8 milioni, corrispondente a quattro volte l’Ebitda atteso per il 2026. L’acquisizione consente a Mare Group di completare la filiera dell’elettronica per Aerospace & Defence, dalla progettazione alla produzione, fino al collaudo e all’assistenza post-vendita.

Proser ha lavorato a programmi come SAMP/T NG, FREMM, F-35 e COSMO-SkyMed e annovera tra i propri clienti Leonardo, Elettronica, MBDA Italia, Thales Alenia Space e Rheinmetall Italia. “Con Proser questa linea si completa, coprendo cosi’ il ciclo di vita di interi apparati, dalla progettazione al post-vendita“, ha dichiarato l’amministratore delegato di Mare Group, Antonio Maria Zinno, sottolineando che l’operazione permettera’ di costruire offerte integrate per grandi programmi nazionali ed europei.